האם יש לי מספיק?

השאלה שכל מי שחושב על שינוי שואל

בין אם אתם שוקלים שנת שבתון, מעבר לקריירה חדשה, הקמת עסק, פרישה מוקדמת, או פשוט רוצים לדעת שתוכלו להתמודד עם תקופה של חוסר ודאות - בסופו של דבר הכול מתנקז לשאלה אחת:

האם יש לי מספיק?

זו שאלה פשוטה לכאורה, אבל כמעט בלתי אפשרי לענות עליה באמצעות הסתכלות על מספר אחד.

יש מי שבודק כמה כסף יש לו בעו"ש. יש מי שמסתכל על תיק ההשקעות. יש מי שבודק את דוח הפנסיה.

אבל אף אחד מהמספרים האלה, בפני עצמו, אינו עונה על השאלה.

למה כל כך קשה לענות?

כי "מספיק" אינו מספר.

הוא תלוי בשילוב של גורמים רבים:

• כמה כסף כבר צברתם.
• כמה אתם מוציאים בכל חודש.
• לכמה זמן תזדקקו להכנסה.
• אילו מקורות הכנסה יהיו לכם בעתיד.
• כיצד ההון שלכם צפוי להתפתח לאורך השנים.

אותם שני מיליון שקלים יכולים להספיק לאדם אחד, ולא להספיק כלל לאחר.

הכול תלוי בתמונה המלאה. לכן, במקום לנסות לענות על השאלה באמצעות מספר בודד, צריך לבחון כיצד כל מרכיבי התוכנית הפיננסית עובדים יחד לאורך זמן.

סימולטור מוכנות ליציאה

כדי לענות על השאלה הזו - האם יש לי מספיק - פיתחנו ב-ExitPro את סימולטור מוכנות ליציאה. באמצעות סימולציה של התוכנית הפיננסית שלכם, המבוססת על הנתונים שתזינו, ננסה לענות על השאלה הזו.

לאחר הזנת הנתונים ובחירת התרחיש, הסימולטור מדמה את התוכנית הפיננסית שלכם לאורך זמן. הוא בוחן כיצד ההון, ההכנסות וההוצאות מתפתחים מהיום ועד גיל הפרישה, ולאחר מכן כיצד החיים ממומנים באמצעות הפנסיה וההון שנותר עד סוף תוחלת החיים שהגדרתם. אל דאגה אם התרשים נראה כללי מדי. אינכם צריכים להבין את כל השלבים כבר עכשיו. בהמשך הפרק נחזור לכל אחד מהם ונסביר אותו בפירוט.

הערך האמיתי של הסימולטור אינו רק בתוצאה שהוא מחזיר, אלא ביכולת לשנות הנחות, להשוות בין תרחישים שונים ולראות כיצד כל החלטה משפיעה על התוכנית הפיננסית לאורך זמן.

מומלץ להתחיל בניסיון ראשון.

הזינו את הנתונים שלכם כפי שהם נראים לכם כרגע, גם אם אינכם בטוחים שכל ההנחות מדויקות. לאחר הסימולטור נסביר בפירוט כיצד הוא עובד, ותוכלו לחזור אליו, לעדכן את ההנחות ולהריץ תרחישים נוספים.

הנתונים שתתבקשו להזין

ההוצאות החודשיות

סך כל ההוצאות החודשיות שאתם מצפים להוציא במהלך התקופה. מומלץ להוסיף כ-15% מעבר להוצאות שאתם מכירים כיום, כדי לקחת בחשבון הוצאות בלתי צפויות וליצור מרווח ביטחון.

ההון הנזיל

כל הנכסים שניתן להשתמש בהם למימון ההוצאות לפני גיל הפרישה. בדרך כלל יכללו כאן מזומן, פיקדונות, תיקי השקעות, קרנות השתלמות, קופות גמל להשקעה ונכסים פיננסיים נוספים.

אין לכלול בחלק זה את החיסכון הפנסיוני המיועד לקצבה, וגם לא את דירת המגורים, אלא אם התוכנית שלכם כוללת במפורש למכור אותה או להשתמש בערכה לצורך מימון התוכנית.

החיסכון הפנסיוני

סך כל הנכסים המיועדים למימון קצבה בפרישה. בדרך כלל יכללו כאן קרנות פנסיה, ביטוחי מנהלים, קופות גמל לקצבה ומוצרים פנסיוניים נוספים שמטרתם לספק הכנסה חודשית לאחר הפרישה.

הגיל הנוכחי וגיל הפרישה

הגיל שלכם כיום והגיל שבו אתם מעריכים שתפסיקו לעבוד ותעברו להתבסס בעיקר על הפנסיה וההון שצברתם.

התשואה הריאלית השנתית המשוערת

התשואה השנתית שאתם מעריכים שתשיגו על ההון והחיסכון הפנסיוני, לאחר השפעת האינפלציה, כפי שהוסבר במודול הקודם.

דמי הניהול השנתיים המשוערים

שיעור דמי הניהול השנתי הממוצע על כלל הנכסים המשתתפים בסימולציה. אם אינכם יודעים את המספר המדויק, ניתן להשתמש בהערכה סבירה.

בחירת התרחיש

לאחר הזנת הנתונים תתבקשו לבחור את התרחיש שתרצו לבחון.

התרחיש אינו נועד לנבא את העתיד, אלא להגדיר את התוכנית הפיננסית שברצונכם לבדוק. הוא מתאר כיצד אתם מעריכים שהחיים שלכם יתנהלו מרגע זה ועד גיל הפרישה: האם תמשיכו לעבוד, תצאו להפסקת עבודה, תחזרו בעתיד לשוק העבודה או תפרשו לחלוטין.

אפשר לחשוב על כל תרחיש כשאלה מסוג "מה יקרה אם...".

לדוגמה:

• מה יקרה אם אעזוב את העבודה היום ואחזור לעבוד בעוד שלוש שנים? (במונחי הסימולטור - לוקח 3 שנות גשר) תרחיש שמתאים לשנת שבתון, חיפוש עבודה, הסבה מקצועית, הקמת עסק או כל תקופה אחרת ללא הכנסה מעבודה.
• מה יקרה אם אמשיך לעבוד, אבל בשכר שונה? תרחיש שמתאים למעבר לתפקיד רגוע יותר, להקטנת היקף המשרה או דווקא לקבלת הצעת עבודה בשכר גבוה יותר.
• מה יקרה אם אפסיק לעבוד לחלוטין? תרחיש שבו ההוצאות ימומנו מההון הנזיל עד גיל הפרישה, ולאחר מכן מהפנסיה ומההון שנותר.

אין תשובה אחת "נכונה". אחד היתרונות הגדולים של הסימולטור הוא האפשרות להריץ כמה תרחישים שונים, להשוות ביניהם ולראות כיצד כל החלטה משנה את התוצאה.

כיצד מתבצעת הסימולציה

לאחר שהנתונים והתרחיש הוגדרו, הסימולטור מריץ את התוכנית הפיננסית לאורך ציר הזמן. בכל שלב הוא בוחן כיצד משתנים ההכנסות, ההוצאות וההון בהתאם להנחות שהוגדרו.

מנקודת ההתחלה עד גיל הפרישה המחשבון מתקדם לאורך ציר הזמן ובכל נקודת זמן בודק:

• מהן ההכנסות הצפויות באותה תקופה.
• מהן ההוצאות הצפויות.
• האם ההכנסות מספיקות כדי לממן את ההוצאות.
• אם לא, כמה כסף צריך למשוך מההון הנזיל.
• כיצד המשיכות משפיעות על יתרת ההון.
• כיצד ההון שנותר ממשיך לצבור תשואה.
• כיצד גם החיסכון הפנסיוני ממשיך לצבור תשואה עד גיל הפרישה.

כאשר מגיעים לגיל הפרישה, קצבת הפנסיה הופכת למקור הכנסה חודשי.

אם הקצבה מספיקה לכיסוי ההוצאות, ההון הנזיל אינו נדרש.

אם היא אינה מספיקה, המחשבון משלים את ההפרש באמצעות ההון הנזיל, וממשיך לעקוב אחר מצב ההון עד סוף תוחלת החיים שהגדרתם.

כאשר מתבצעות משיכות מההון הנזיל, הסימולציה מביאה בחשבון גם את מס רווחי ההון על הרווחים שנצברו במהלך הסימולציה. לצורך הפשטות, ההון ההתחלתי נחשב לקרן, ולכן המס מחושב רק על הרווחים שנצברו במהלך הסימולציה.

בסיום מתקבלת תמונה מלאה של מצבכם הפיננסי לאורך כל החיים, ולא רק בנקודת זמן אחת.

מה הסימולטור מאפשר לכם להבין?

המטרה של הסימולטור אינה לומר לכם אם "כדאי" לבצע שינוי כזה או אחר.

המטרה היא לעזור לכם להבין את המשמעות של ההחלטות שלכם.

בין היתר תוכלו לקבל את התוצאות הבאות:

• לכמה זמן ההון צפוי להספיק.
• כמה הון צפוי להישאר בגיל הפרישה ובסוף תוחלת החיים.
• מה תהיה קצבת הפנסיה הצפויה.
• האם קצבת הפנסיה לבדה מספיקה לכיסוי ההוצאות, או שההון יידרש להשלים אותה.
• מהי תשואת האיזון - כלומר, מהי התשואה הריאלית השנתית המינימלית הדרושה כדי שהתוכנית תצליח.
• מהי רמת העמידות של התוכנית במקרה של ירידה חד-פעמית של 15% בערך ההון.
• האם התוכנית הפיננסית שלכם צפויה להחזיק מעמד עד תוחלת החיים שהגדרתם.

כעת חזרו לסימולטור, הזינו שוב את הנתונים שלכם ועברו על התוצאות שקיבלתם. הפעם יהיה לכם קל יותר להבין מה עומד מאחוריהן וכיצד שינוי של כל אחד מהפרמטרים משפיע עליהן.

חשוב להבין שגם אם ההון אינו מספיק לכל החיים, אין פירוש הדבר שנכשלתם.

אולי הוא יספיק לשנה.

אולי לשלוש שנים.

ואולי לעשר.

גם זו תשובה בעלת ערך. היא מאפשרת לקבל החלטות מתוך ידע ולא מתוך תחושת בטן, ולהבין אילו שינויים יכולים להאריך את התקופה הזו.

בנוסף, כל אחד מהפרמטרים במחשבון ניתן לשינוי. תוכלו להריץ את הסימולציה שוב ושוב, להשוות בין תרחישים שונים ולראות כיצד כל החלטה משפיעה על התוצאה.

כך המחשבון אינו משמש רק לקבלת תשובה אחת, אלא גם לפיתוח אינטואיציה פיננסית ולהבנת הגורמים שבאמת משפיעים על החוסן הפיננסי שלכם.

אם התשובה היא "עדיין לא"

אם גיליתם שהחוסן הפיננסי שלכם עדיין אינו מספיק כדי להשיג את המטרה שהצבתם, אין פירוש הדבר שעליכם לוותר עליה.

המשמעות היא שכעת אתם יודעים מה חסר, ובכמה.

לפעמים שנת עבודה נוספת משנה את התמונה.

לפעמים הפחתה קטנה בהוצאות מספיקה.

ולפעמים תגלו שהבעיה אינה בגובה ההון, אלא באופן שבו הוא מחולק בין האפיקים השונים.